Små datacenteroperatörer är oroliga för att stigande energipriser och hyror kan få dem att förlora hyresgäster, en oro som deras stora, börsnoterade konkurrenter inte har.
Colocation-jättarna Equinix och Digital Realty sa på vinstsamtal förra veckan att deras verksamhet är nästan lågkonjunktursäker, och uttryckte förtroende för att även när skyhöga energikostnader och andra inflationstryck driver upp månatliga räkningar för hyresgästerna, kommer marknaden att absorbera dessa högre kostnader med lite påverka efterfrågan. Men de som står vid rodret för mindre samlokaliseringsoperatörer säger att deras position kan vara mer osäker.
Flera samlokaliseringsledare — talade förra veckan kl Bisnows DICE Northeast-konferensen på The Westin New York på Times Square — uttryckte oro över deras hyresgästers vilja att ta på sig högre kostnader och om deras egen lönsamhet om de inte gör det.
“Jag tror att Austin Powers hade rätt: först planerar jag att smutsa ner mig själv, sedan planerar jag att omgruppera och sedan komma med en ny plan”, säger Phillip Koblence, medgrundare och operativ chef för NYI.
“Det ena trevliga är att det inte bara är den här branschen som upplever denna dynamik, så du kan gå till kunder och kommunicera till dem att det här inflationstrycket som du hör om i nyheterna är verkligt och att driftskostnaderna ökar,” Koblence “Och generellt sett vill de att vi ska fortsätta att uppnå våra marginaler så att vi kan fortsätta att erbjuda tjänster som uppfyller deras förväntningar.”
De jämförelsevis säkra prognoserna som kommer från REIT:s datacenter verkar vara mer än bara offentliga företag som målar upp en rosa bild för aktieägarna. Till att börja med tillåter den enorma globala omfattningen av operatörer som Digital Realty eller QTS Realty Trust dem att förhandla fram mer fördelaktiga kraftköparavtal och implementera energisäkringsstrategier på olika marknader, vilket begränsar effekten av toppar i energipriserna. Mindre operatörer har mycket mindre förmåga att hålla nere priserna som erbjuds av allmännyttiga företag.
Experter sa att de större multinationella datacenterleverantörerna också är bättre rustade att hålla fast vid kunderna om hyrorna och hyresgästkostnaderna stiger avsevärt. De flesta hyresavtal som tecknats av hyperskalare och andra företag som har stora distributioner med leverantörer som Equinix överför redan strömkostnaderna direkt till hyresgästerna, vilket innebär att hyresgästerna redan står för notan utan någon förändring i status quo.
Däremot har de mindre hyresavtalen som är vanligare med oberoende datacenteroperatörer vanligtvis hyresgästerna betalar en energiavgift som operatörerna måste höja för att ta hänsyn till stigande effektpriser – en potentiell friktionspunkt.
Colocation-chefer sa att tidigare erfarenheter har visat att det kan få konsekvenser att överföra plötsliga kostnadsökningar till hyresgästerna, även om det är avtalsenligt tillåtet.
365 Data Centers VD Bob DeSantis pekar på branschens sista möte med en plötslig energiprisuppgång 2013. Han sa att många operatörer som gick igenom de högre energipriserna straffades av hyresgäster, av vilka några gick därifrån när priserna kom tillbaka strax efter. Han sa att operatörerna nu trampar mycket mer försiktigt när det gäller att passera igenom kostnaderna, av rädsla för att alienera hyresgäster.
“När priserna sjönk direkt tog vi mycket av kunderna för det,” sa DeSantis. “I år tittar alla på sina kontrakt och frågar inte bara kan jag passera det, utan ska jag klara av det?”
Bisnow
365 Data Centers VD Bob DeSantis talar till och med på Bisnows DICE Northeast. Även i panelen: moderator Joe Suppers från NodeCom, Jeffrey Moerdler från Mitz, Daniel English från Legacy Investing, Rhonda Ascierto från Uptime Institute, Tom Brown från Hudson Interxchange och Phillip Koblence från NYI
Ändå innebär omfattningen av inflationstryck som drabbar branschen och ekonomin i stort att vissa operatörer inte har något val. Att hålla sig solvent kommer att kräva att kostnader överförs till kunder där det är avtalsenligt genomförbart och att förhandla om nya hyresavtal som begränsar leverantörens exponering för prisvolatilitet för el och andra driftskostnader.
Så hur kan datacenteroperatörer bibehålla sina marginaler samtidigt som de undviker nedfallet de drabbades av 2013? NYI:s Koblence sa att svaret börjar med att aktivt engagera hyresgäster, hjälpa dem att förstå och förutse framtida förändringar i prissättningen och erbjuda lösningar för att hjälpa dem att mildra stigande effektpriser.
“Kommunikation är nyckeln,” sa Koblence. “Att sätta förväntningar hos kunderna är nyckeln och att försöka flytta dit du uppmuntrar kunderna att införa effektivitet i sina system utifrån att förstå att dessa kostnader ökar.”
Att tillhandahålla denna typ av insyn i kostnader, särskilt kraft, kan behöva gå längre än att bara kommunicera med hyresgäster, och kan innebära omarbetning av hyresavtal och fundamentalt förändra prissättningsmodellen för vissa hyresgäster.
Med mindre samlokaliseringshyresavtal betalar hyresgäster vanligtvis en månadsavgift för en bestämd mängd ström som de får eller inte får använda; några operatörer sa att de funderar på att flytta mindre hyresgäster till så kallade mätkraftsavtal. Enligt detta arrangemang, som är vanligt vid hyresavtal för datacenter med flera megawatt, faktureras hyresgäster endast för den ström de använder. Även om de utsätts för större kortsiktig volatilitet, undviker hyresgästerna att betala för dyr kraft de inte använder och har bättre insyn i sin egen energianvändning för att förbättra effektiviteten och sänka kostnaderna.
“Om du normalt skulle erbjuda uppmätt effekt vid en driftsättning på 100 KW eller högre, kan du titta på en mindre driftsättning och titta på det alternativet också,” sa Hudson Interxchanges vd och koncernchef Tom Brown. “Du måste också införa flexibilitet – så att kunderna kan designa sin egen driftsättning, i motsats till att berätta för dem vad de behöver göra i en viss anläggning.”
Samtidigt sa experter att samlokaliseringsoperatörer måste vara beredda att ge hyresgästerna ett spektrum av alternativ när de förhandlar om hyresavtal. Detta kan innebära att tydligt kommunicera avvägningarna bakom en rad olika prismodeller till företag som kanske inte är väl insatta i ekonomin för datacenter för att strukturera ett hyresavtal som skyddar båda parter i en allt mer oförutsägbar prissättningsmiljö.
“Det handlar om bra kommunikation och att parterna förstår de andras ekonomiska perspektiv”, säger Jeffrey Moerdler, chef för Mintz fastighets- och kommunikationspraxis. “Hyresgästen vill inte att datacenteroperatören ska gå i konkurs och dra på sig den betydande förlusten på en viss transaktion. Det är inte bra för någon om datacentret blir mörkt för att det är i konkurs eller vägrar tillhandahålla tjänster.”
